Souvent, les investisseurs cherchent des possibilités pour investir dans les actions de manière avantageuse. Les certificats Drop-Back et les fonds de private equity permettent de répondre à ces attentes. C’est au travers d’une gestion de fortune prudente que l’on parvient à une solution de placement globale.
J’y vais? J’y vais pas? C’est le dilemme classique des personnes en quête de rendement, auquel même de célèbres investisseurs comme Warren Buffett n’échappent pas. Dois-je me lancer ou attendre?
Cette lancinante question, que les enfants se sont parfois posée en arrachant un à un les pétales d’une fleur, confronte tous les investisseurs à ce conflit intemporel. Hier comme aujourd’hui, les investisseurs redoutent leur propre audace, car ils ont souvent les yeux plus gros que le ventre.
Afin de faciliter ces décisions, trois options de placement leur sont présentées ci-dessous.
Le certificat Drop-Back: la possibilité d’investir dans les actions de manière intelligente et avantageuse
Un nouveau produit structuré, le certificat Drop-Back, offre une possibilité intelligente de placement. Il est bien entendu possible de le personnaliser grâce à la technologie.
Ce certificat exploite la faible volatilité actuelle pour procurer en quelque sorte «le beurre et l’argent du beurre» à l’investisseur. D’une part, il permet d’investir d’emblée un montant partiel de la mise initiale sur le marché cible, p. ex. 55% dans l’indice boursier suisse SMI en CHF. D’autre part, il rémunère le montant restant – c’est-à-dire 45% dans cet exemple – bien au-dessus de la moyenne (actuellement à 3,25% p.a. en CHF) jusqu’au moment où des seuils inférieurs prédéfinis de l’indice sont atteints (actuellement p. ex. 90%, 85%, 80% du niveau initial de l’indice). Le montant résiduel est alors investi à parts égales à des cours plus avantageux de l’indice.
En d’autres termes, l’investisseur est doublement gagnant: il optimise sa stratégie de positionnement et augmente nettement son rendement en espèces.
Fonds de private equity: la possibilité d’investir en bourse à long terme de manière avantageuse
Il y a une deuxième façon d’exploiter des primes de risque supplémentaires de manière systématique: il s’agit, aujourd’hui plus que jamais, de placements diversifiés dans des actions non cotées, c’est-à-dire dans des fonds de private equity.
Lorsque les fonds de private equity sont sélectionnés et structurés de manière professionnelle, ils offrent une prime de risque annuelle nettement supérieure à celle des actions liquides. Selon des analyses historiques de fonds, cette prime, qui se situe dans le premier et le deuxième quartile, oscille annuellement entre 2% et 4% au-dessus de celle des indices boursiers liquides, ce qui constitue une valeur ajoutée considérable lorsqu’elle est cumulée sur plusieurs années.
La prudence est néanmoins de mise: le private equity exige du systématisme. Les investisseurs performants dans ce domaine diversifient leurs placements non seulement entre plusieurs marchés et styles d’investissement, mais aussi entre plusieurs échéances. Quiconque respecte ce principe se réjouira, à long terme, de percevoir les versements récurrents du produit de liquidation.
Le meilleur moyen d’être entièrement investi...
...est un mandat de gestion de fortune diversifié, adapté à l’objectif de risque et de placement personnel. En effet, une bonne diversification pluridimensionnelle est le secret le plus souvent sous-estimé des investisseurs performants.
Pour mener au succès, la gestion de fortune requiert une approche mesurée, une orientation bien définie, de la précision et de la prudence. Elle n’a rien à voir avec une quête frénétique et quotidienne de nouvelles idées. C’est là que réside la différence entre spéculation et investissement. Ce dernier se fonde d’une part sur un processus de placement solide et sur une surveillance continue des risques systématiques. D’autre part, il repose sur un investissement spécifique du portefeuille, une exploitation opportuniste de véritables turbulences sur les marchés et de possibilités de co-placements à l’échelle internationale auprès de quelques gérants de fortune comptant parmi les plus performants du monde.
En résumé: quiconque souhaite une solution de placement complète n’a pas besoin de chercher plus loin, car une gestion de fortune prudente et prévoyante est en quelque sorte la voie royale.
